Wabtec y GE anuncian que el Departamento de Justicia de los Estados Unidos ha cerrado su revisión de la fusión pendiente de Wabtec y GE Transportation
WILMERDING, Pensilvania y BOSTON, (14 de enero de 2019) — Wabtec Corporation (NYSE: WAB) y General Electric Company (NYSE: GE) anunciaron hoy que el Departamento de Justicia de los Estados Unidos (DOJ) ha cerrado su revisión de la fusión pendiente de Wabtec y GE Transportation, una unidad de negocios de GE. Se espera que la fusión cree una empresa de transporte y logística más fuerte y diversificada.
Raymond T. Betler, presidente y director ejecutivo de Wabtec, dijo: «La decisión del Departamento de Justicia de cerrar la revisión de la fusión pendiente marca un hito importante para nuestros clientes, empleados y accionistas. Al unir a GE Transportation, líder industrial digital mundial y proveedor de las industrias ferroviaria, minera, marítima, eléctrica estacionaria y de perforación, con la amplia gama de soluciones de transporte, tránsito y electrónica de Wabtec, tendremos la capacidad y la experiencia para inventar formas más inteligentes de mover y mejorar el mundo».
Se espera que la transacción, que posicionará a Wabtec como una empresa de la lista Fortune 500 con operaciones en más de 50 países, se cierre a finales del primer trimestre de 2019, siempre que se cumplan o no se cumplan las condiciones de cierre habituales. Una vez que se complete la transacción, se espera que la compañía combinada tenga márgenes significativamente ampliados y un perfil muy atractivo basado en una mejor combinación de negocios, un mayor alcance global y una innovación más rápida en áreas clave de crecimiento.
Acerca de Wabtec
Wabtec Corporation (www.wabtec.com) es un proveedor líder mundial de equipos, sistemas y servicios de valor agregado para el transporte ferroviario de mercancías y tránsito. A través de sus filiales, Wabtec fabrica una gama de productos para locomotoras, vagones de carga y vehículos de transporte de pasajeros. La empresa también fabrica nuevas locomotoras de conmutación y de cercanías, y presta servicios de posventa. La empresa emplea aproximadamente a 18.000 empleados en todo el mundo.
Acerca de GE Transportation
GE Transportation (www.getransportation.com) es un líder tecnológico mundial y proveedor de equipos, servicios y soluciones digitales para las industrias ferroviaria, minera, marítima, de energía estacionaria y de perforación. Las innovaciones de GE Transportation ayudan a los clientes a entregar bienes y servicios con mayor rapidez y ahorro mediante soluciones digitales avanzadas, técnicas de fabricación y máquinas conectadas. La empresa emplea aproximadamente a 9000 empleados en todo el mundo.
Información adicional y dónde encontrarla
En relación con la transacción propuesta entre General Electric Company («GE») y Wabtec, Wabtec ha presentado ante la SEC una declaración de registro en el formulario S-4 y una declaración de poder definitiva en el anexo 14A. Si la transacción se efectúa mediante una oferta de cambio, GE presentará ante la SEC un Anexo TO al respecto y Transportation Systems Holdings Inc., una subsidiaria de propiedad absoluta de GE creada para la transacción («SpinCo»), presentará una declaración de registro en el formulario S-4/S-1 con un prospecto. Esta comunicación no sustituye ninguna declaración de registro, prospecto u otro documento que GE, Wabtec y/o SpinCo puedan presentar ante la SEC en relación con la transacción propuesta. SE INSTA A LOS INVERSORES Y TENEDORES DE VALORES A QUE LEAN DETENIDAMENTE Y EN SU TOTALIDAD ESTOS DOCUMENTOS CUANDO ESTÉN DISPONIBLES, CUALQUIER MODIFICACIÓN O SUPLEMENTO DE ESTOS DOCUMENTOS Y OTROS DOCUMENTOS PRESENTADOS POR GE, WABTEC O SPINCO ANTE LA SEC EN RELACIÓN CON LA TRANSACCIÓN PROPUESTA, YA QUE ESTOS DOCUMENTOS CONTENDRÁN INFORMACIÓN IMPORTANTE. Los inversores y tenedores de valores podrán obtener copias gratuitas de estos materiales y otros documentos presentados ante la SEC por GE, Wabtec y/o SpinCo a través del sitio web mantenido por la SEC en www.sec.gov. Los inversores y tenedores de valores también podrán obtener copias gratuitas de los documentos presentados por GE, Wabtec y/o SpinCo ante la SEC por parte de las compañías respectivas enviando una solicitud por escrito a GE y/o SpinCo en General Electric Company, 41 Farnsworth Street, Boston, Massachusetts 02210 o llamando al 617-443-3400, o a Wabtec at Wabtec Corporation, 1001 Air Brake Avenue, Wilmerding, PA 15148 412-825-1543.
Ninguna oferta o solicitud
Esta comunicación tiene únicamente fines informativos y no pretende ni constituye una oferta de suscripción, compra o venta, la solicitud de una oferta para suscribir, comprar o vender, ni una invitación a suscribir, comprar o vender ningún valor en ninguna jurisdicción de conformidad con o en relación con la transacción propuesta o de otro modo, ni se realizará ninguna venta, emisión o transferencia de valores en ninguna jurisdicción en contravención de la ley aplicable. No se realizará ninguna oferta de valores excepto mediante un folleto que cumpla con los requisitos de la Sección 10 de la Ley de Valores de 1933, en su forma enmendada, y de otro modo de conformidad con la ley aplicable.
Precaución con respecto a las declaraciones prospectivas
Esta comunicación contiene declaraciones «prospectivas» tal como se define ese término en la sección 27A de la Ley de Valores de 1933, en su forma enmendada, y en la sección 21E de la Ley de Bolsa de Valores de 1934, modificada por la Ley de Reforma de Litigios sobre Valores Privados de 1995, que incluyen declaraciones sobre la transacción propuesta entre GE y Wabtec y declaraciones sobre las expectativas de Wabtec sobre ventas y ganancias futuras. Todas las declaraciones, excepto los hechos históricos, incluidas las declaraciones sobre el calendario y la estructura esperados de la transacción propuesta; la capacidad de las partes para completar la transacción propuesta teniendo en cuenta las diversas condiciones de cierre; los beneficios esperados de la transacción propuesta, incluidos los resultados financieros y operativos futuros, las consecuencias fiscales de la transacción propuesta y los planes, objetivos, expectativas e intenciones de la empresa combinada; las condiciones legales, económicas y reglamentarias; y cualquier suposición subyacente a cualquiera de las anteriores, son declaraciones prospectivas.
Las declaraciones prospectivas se refieren a circunstancias y resultados futuros y a otras declaraciones que no son hechos históricos y que, a veces, se identifican con las palabras «puede», «será», «debería», «potencial», «pretender», «esforzarse», «buscar», «anticipar», «estimar», «sobreestimar», «subestimar», «creer», «podría», «proyectar», «predecir», «continuar», «objetivo» u otras palabras o expresiones similares. Las declaraciones prospectivas se basan en los planes, estimaciones y expectativas actuales que están sujetos a riesgos, incertidumbres y suposiciones. Si uno o más de estos riesgos o incertidumbres se materializaran, o si las suposiciones subyacentes resultaran incorrectas, los resultados reales pueden diferir considerablemente de los indicados o anticipados en dichas declaraciones prospectivas. La inclusión de tales declaraciones no debe considerarse como una declaración de que dichos planes, estimaciones o expectativas se cumplirán. Los factores importantes que podrían hacer que los resultados reales difieran sustancialmente de dichos planes, estimaciones o expectativas incluyen, entre otros, (1) que una o más condiciones de cierre de la transacción, incluidas ciertas aprobaciones reglamentarias, no se cumplan o renuncien, de manera oportuna o de otro modo, incluido que una entidad gubernamental pueda prohibir, retrasar o negarse a conceder la aprobación para la finalización de la transacción propuesta o puede requerir condiciones, limitaciones o restricciones en relación con dichas aprobaciones; (2) el riesgo de que la transacción propuesta puede no completarse según las condiciones o el plazo esperados por GE o Wabtec, o en absoluto; (3) los costos, cargos o gastos inesperados derivados de la transacción propuesta; (4) la incertidumbre sobre el desempeño financiero esperado de la empresa combinada tras la finalización de la transacción propuesta; (5) la falta de beneficios anticipados de la transacción propuesta, incluso como resultado de un retraso en la finalización de la transacción propuesta o en la integración de los negocios de GE, Wabtec y SpinCo; (6) la capacidad de la empresa combinada para implementar su estrategia empresarial; (7) dificultades y retrasos para lograr sinergias de ingresos y costes de la empresa combinada; (8) incapacidad para retener y contratar personal clave; (9) la aparición de cualquier evento que pueda dar lugar a la rescisión de la transacción propuesta; (10) el riesgo de que un litigio entre los accionistas en relación con la transacción propuesta u otros acuerdos o investigaciones pueda afectar el momento o la realización de la transacción propuesta o resultar en importantes costos de defensa, indemnización y responsabilidad; (11)) la evolución de los regímenes legales, reglamentarios y tributarios; ( 12) cambios en las condiciones económicas generales y/o específicas de la industria; (13) cambios en el calendario previsto de los proyectos; (14) una disminución del tráfico ferroviario de carga o pasajeros; (15) un aumento en los costos de fabricación; (16) acciones de terceros, incluidas las agencias gubernamentales; y (17) otros factores de riesgo que se detallan de vez en cuando en los informes respectivos de GE y Wabtec presentados ante la SEC, incluidos los informes anuales de GE y Wabtec en el formulario 10-K, informes trimestrales periódicos en el formulario 10-Q, informes periódicos actuales en el formulario 8-K y otros documentos presentados ante la SEC. La lista anterior de factores importantes no es exclusiva.
Cualquier declaración prospectiva se refiere únicamente a la fecha de esta comunicación. Ni GE ni Wabtec asumen ninguna obligación de actualizar ninguna declaración prospectiva, ya sea como resultado de nueva información o desarrollo, de eventos futuros o de otro tipo, excepto cuando lo exija la ley. Se advierte a los lectores que no depositen una confianza indebida en ninguna de estas declaraciones prospectivas.
