Wabtec przejmuje dział technologii inspekcyjnych Evident

• Atrakcyjny wielokrotny zakup wynoszący 12,0x 2025 Przewidywany Adv EBITDA poparty wysokimi jednocyfrowymi perspektywami wzrostu przychodów, rosnącymi marżami Adj. EBIT i wzrostem ROIC
• Przyspiesza rozwój cyfrowej inteligencji poprzez wykorzystanie skalowalnych technologii, które zwiększają produktywność, niezawodność i bezpieczeństwo klientów
• Rozszerza ofertę o dotychczasowych klientów firmy Wabtec w sektorze kolejowym, górniczym i przemysłowym

PITTSBURGH, 14 stycznia 2025 r. — Wabtec Corporation (NYSE: WAB) ogłosiła ostateczną umowę na przejęcie działu Technologii Inspection Technologies (Inspection Technologies) firmy Evident, dawniej należącego do Działu Rozwiązań Naukowych Olympus Corporation, światowego lidera w dziedzinie testów nieniszczących, zdalnej kontroli wizualnej i instrumentów analitycznych dla zasobów o znaczeniu krytycznym. Inspection Technologies, uznawana za wiodące w branży marki i technologie standardów referencyjnych, wprowadza wysoce atrakcyjne i uzupełniające się technologie do branży Digital Intelligence firmy Wabtec. To przejęcie pozycjonuje firmę Wabtec do przyspieszonego, zyskownego wzrostu, jednocześnie wzmacniając jego silne zaangażowanie w zwiększenie produktywności, niezawodności i bezpieczeństwa klientów.

Dzięki 50-letniemu dziedzictwu innowacji i zaangażowaniu w rozwój zastosowań o znaczeniu krytycznym, Inspection Technologies obsługuje globalną bazę klientów poprzez rozmieszczone geograficznie siły sprzedażowe oraz cztery zakłady inżynieryjne i produkcyjne w Ameryce Północnej i Japonii z ponad 1300 członkami zespołu.

„Dodanie Inspection Technologies jest zgodne z naszą strategią rozwoju, aby przyspieszyć innowacje w zakresie skalowalnych technologii, zwiększyć naszą bazę zainstalowanych, zwiększać powtarzające się przychody z wysokimi marżami i stale zwiększać wydajność operacyjną” - powiedział Rafael Santana, prezes i dyrektor generalny Wabtec.

„Jestem niesamowicie podekscytowany współpracą z utalentowanym zespołem Evident Inspection Technologies, aby jeszcze bardziej zwiększyć naszą obecność na kluczowych rynkach i aplikacjach. Razem będziemy napędzać zyskowny wzrost, prowadzić pod względem wartości i innowacji dla klientów oraz zmaksymalizować tworzenie wartości. Inspection Technologies rozszerzy naszą dotychczasową ofertę w sektorach kolejowym, górniczym i przemysłowym, jednocześnie rozszerzając nasz zasięg na inne, wysoko rosnące i uzupełniające się sektory o wysokim poziomie marży” — powiedział Nalin Jain, prezes Wabtec Digital Intelligence Group.

Wiodąca obecność w branży Inspection Technologies i innowacyjne portfolio produktów znacznie rozszerzą możliwości firmy Wabtec, dodając zaawansowane funkcje automatycznej kontroli, napędzając technologię w przestrzeni, w której akwizycja danych, analityka i automatyzacja mają kluczowe znaczenie. Ponadto integracja Inspection Technologies z Wabtec wykorzysta szeroką wiedzę Wabtec w zakresie rozwoju oprogramowania, głębokość inżynierii i skoncentrowanie się na doskonałości operacyjnej w celu dostarczania klientom najwyższej jakości rozwiązań.

„Nasza głęboka wiedza, wspólne zaangażowanie w innowacje i silne relacje z klientami odblokowują znaczną wartość. Połączenie naszych dwóch wykwalifikowanych zespołów i uzupełniających się portfeli przyspieszy rozwój najwyższej klasy, inteligentnych rozwiązań monitorujących, aby sprostać zmieniającym się potrzebom branż, które obsługujemy” - powiedziała Karen Smith, wiceprezes wykonawczy Evident Inspection Technologies.

Oczekuje się, że z siedzibą w pobliżu Bostonu w stanie Massachusetts dział Evident Inspection Technologies osiągnie około 433 milionów dolarów przychodów w roku kalendarzowym 2024, przy EBITDA w wysokości około 112 milionów dolarów, co przekłada się na marżę 25,9%. Poza silnymi wynikami finansowymi, Inspection Technologies dodaje wysoce stabilną i przewidywalną bazę przychodów, wspieraną przez powtarzający się strumień przychodów w wysokości około 68%.

Przejęcie to rozszerza możliwości rozwoju firmy Wabtec Digital Intelligence, skutecznie podwajając wielkość całkowitego rynku adresowalnego (TAM) z około 8 miliardów dolarów do 16 miliardów dolarów, jednocześnie zwiększając jego zdolność do dostarczania innowacyjnych rozwiązań szerszemu gronu klientów.

Wabtec zgodził się przejąć dział Inspection Technologies firmy Evident za 1,78 mld USD (~ 1,68 mld USD po ulgach podatkowych), z zastrzeżeniem zwyczajowych korekt. Przewiduje się, że transakcja zapewni natychmiastową wartość dla akcjonariuszy z wysokimi jednocyfrowymi perspektywami wzrostu przychodów, akretywnymi skorygowanymi marżami EBIT i akrecyjnym zwrotem z zainwestowanego kapitału (ROIC) w czasie. Dodatkowo przewiduje się, że przejęcie będzie nieznacznie zwiększone w stosunku do skorygowanego EPS w pierwszym roku posiadania. Cena zakupu odzwierciedla szacunkową wielokrotność 12,0-krotnego przewidywanego EBITDA na 2025 r., skorygowanego o koszty transakcji i separacji, przewidywane korzyści podatkowe i przewidywane synergie kosztów bieżących w wysokości 25 milionów dolarów. Transakcja podlega zwyczajowym warunkom zamknięcia i zatwierdzeniom regulacyjnym, przy czym Spółka spodziewa się sfinalizowania zakupu Inspection Technologies do końca pierwszej połowy 2025 roku.

To strategiczne przejęcie wzmacnia portfolio firmy Wabtec, przyspiesza jej penetrację na dynamicznie rozwijające się rynki przemysłowe i jest zgodne z długoterminową wizją firmy w zakresie napędzania innowacji, produktywności, bezpieczeństwa i niezawodności, zapewniając integralność kluczowych aktywów misji, infrastruktury i łańcuchów dostaw w skali globalnej.

Informacje o telefonach konferen
cyjnych Wabtec zorganizuje dziś rozmowę z analitykami i inwestorami o 8:30 w Eastern, aby omówić przejęcie. Aby słuchać za pośrednictwem transmisji internetowej, przejdź do strony internetowej Wabtec pod adresem www.Wabteccorp.com i kliknij „Wydarzenia i prezentacje” w sekcji „Relacje inwestorskie”. Również odtwarzanie dźwięku połączenia będzie dostępne, dzwoniąc pod numer 1-877-344-7529 lub 412-317-0088 (kod dostępu 9130208).

Wab
tec Corporation (NYSE: WAB) koncentruje się na tworzeniu rozwiązań transportowych, które poruszają i poprawiają świat. Firma jest wiodącym światowym dostawcą sprzętu, systemów, rozwiązań cyfrowych i usług o wartości dodanej dla przemysłu towarowego i tranzytowego kolejowego, a także na rynkach górniczych, morskich i przemysłowych. Wabtec jest liderem w branży kolejowej od ponad 150 lat i ma wizję stworzenia zeroemisyjnego systemu kolejowego w USA i na całym świecie. Odwiedź stronę internetową Wabtec pod adresem www. wabteccorp.com.

O Dziale Technologii Inspek cji E
vident Działy Technologii Inspekcyjnych i Mikroskopii Evident powstały w 2022 roku, kiedy Olympus Corporation odłączyła swój dział rozwiązań naukowych, tworząc nową firmę. Dział Inspection Technologies firmy Evident dostarcza rozwiązania, które rozwiązują złożone wyzwania, kontrolując krytyczne zasoby i infrastrukturę za pomocą testów nieniszczących, zdalnej kontroli wzrokowej i przyrządów analitycznych do konserwacji, produkcji i zastosowań środowiskowych. Odwiedź stronę Evident pod adresem www.evi dentscientific.com.

N
iniejszy komunikat prasowy zawiera oświadczenia dotyczące przyszłości w rozumieniu amerykańskiego prawa papierów wartościowych, w tym oświadczenia dotyczące oczekiwanych korzyści z przejęcia działu Evident Inspection Technologies, w tym przewidywanych synergii i oczekiwanego wpływu na wyniki operacyjne i finansowe firmy Wabtec. Oświadczenia te, oczekiwany termin transakcji i niektóre przewidywane wyniki finansowe Inspection Technologies stanowią oświadczenia dotyczące przyszłych okoliczności i wyników oraz innych stwierdzeń, które nie są faktami historycznymi i czasami są identyfikowane słowami „przewidywać”, „oszacować”, „oczekiwać”, „perspektywy”, „pozycja”, „projekt”, „powtórzyć”, „strategia” i „wola” lub inne podobne słowa lub wyrażenia. Stwierdzenia dotyczące przyszłości oparte są na bieżących planach, założeniach, szacunkach i oczekiwaniach i podlegają ryzyku i niepewności, które mogą spowodować, że rzeczywiste wyniki będą znacznie różnić się od tych wyrażonych lub domniemanych. Aby uzyskać więcej informacji na temat tych zagrożeń, zapoznaj się z dokumentami firmy Wabtec do SEC. Istotne czynniki, które mogą spowodować, że rzeczywiste wyniki będą istotnie różnić się od takich planów, szacunków lub oczekiwań, obejmują między innymi ryzyko, że proponowana transakcja nie zostanie zrealizowana w terminie oczekiwanym przez Wabtec lub w ogóle; (2) potencjał nieoczekiwanych kosztów, opłat lub wydatków wynikających z proponowanej transakcji; (3) niepewność oczekiwanych wyników finansowych Inspection Technologies i połączonego przedsiębiorstwa po zakończeniu proponowanej transakcji; (4) powiązane ryzyko Wraz z integracją Inspekcji Technologie i potencjał nierealizacji przewidywanych korzyści i synergii proponowanej transakcji; (5) zdolność połączonej firmy do realizacji strategii biznesowej; (6) niezdolność do zatrzymania kluczowego personelu; (7) zmiany ogólnych warunków ekonomicznych i/lub specyficznych dla branży; oraz (8) inne czynniki ryzyka opisane od czasu do czasu w raportach Wabtec złożonych w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd. Powyższa lista ważnych czynników nie jest wyłączna.

Niniejsza informacja prasowa zawiera również pewne środki inne niż GAAP. Środki inne niż GAAP nie powinny być uznawane za substytut pozycji obliczonych zgodnie z GAAP, ponieważ podlegają nieodłącznym ograniczeniom istotnym.