Wabtec annonce le prix de son offre d'obligations de premier rang

PITTSBURGH, 19 mai 2025 - Wabtec Corporation (NYSE : WAB) (« Wabtec ») a annoncé aujourd'hui avoir fixé le prix d'un appel public à l'épargne (l' « Offre ») de (i) 500 millions de dollars d'obligations de premier rang à 4,900 % échues en 2030 (les « billets de 2030 ») et (ii) d'un capital global de 750 millions de dollars de billets de premier rang à 5,500 % dus en 2035 (les « billets de 2035 ») et, avec 2030 Notes, les « Notes »). Les billets seront garantis par chacune des filiales actuelles et futures de Wabtec qui garantissent son endettement en vertu de ses contrats de crédit ou de toute autre dette de Wabtec ou de tout autre garant.

Les billets paieront des intérêts semestriels à terme échu. Les billets 2030 arriveront à échéance le 29 mai 2030 et les billets 2035 arriveront à échéance le 29 mai 2035, à moins qu'ils ne soient remboursés ou rachetés plus tôt.

Wabtec a l'intention d'utiliser le produit net de l'émission des billets à des fins générales de l'entreprise, y compris le remboursement de ses billets de premier rang à 3,200 % en circulation dus en 2025 (les « billets 2025 ») à échéance, qui devrait avoir lieu le 15 juin 2025, et le financement d'une partie du prix d'achat de son acquisition en cours de la division Inspection Technologies d'Evident Corporation (l' « acquisition d'Inspection Technologies ») et des frais et dépenses connexes.

La vente des billets devrait, sous réserve des conditions de clôture habituelles, être finalisée le 29 mai 2025.

BNP Paribas Securities Corp., BofA Securities, Inc., HSBC Securities (USA) Inc. et J.P. Morgan Securities LLC agissent en tant que gérants comptables conjoints pour l'Offre.

Le présent communiqué de presse ne constitue pas une offre de vente ni la sollicitation d'une offre d'achat de l'un quelconque des billets, et il n'y aura aucune vente des billets dans une juridiction où une telle offre, sollicitation ou vente serait illégale avant leur enregistrement ou leur qualification en vertu des lois sur les valeurs mobilières de cette juridiction.

L'Offre est réalisée en vertu d'une déclaration d'enregistrement automatique sur le formulaire S-3 (dossier n° 333-275386) déposée auprès de la Securities and Exchange Commission (« SEC ») le 8 novembre 2023, telle que modifiée par l'amendement post-effectif n° 1 déposé auprès de la SEC le 19 mai 2025 (tel que modifié, la « Déclaration d'enregistrement »). L'Offre ne peut être faite que par le biais d'un prospectus et d'un supplément de prospectus associé. Avant d'investir, vous devez lire la Déclaration d'enregistrement, y compris le prospectus et le supplément de prospectus, ainsi que les autres documents que Wabtec a déposés auprès de la SEC pour obtenir des informations plus complètes sur Wabtec et cette Offre. Vous pouvez obtenir ces documents gratuitement en vous rendant sur EDGAR sur le site Web de la SEC à l'adresse http://www.sec.gov. Sinon, pour obtenir une copie du prospectus et du supplément de prospectus pour cette Offre, veuillez contacter BNP Paribas Securities Corp. au numéro gratuit 1-800-854-5674, BofA Securities, Inc. au numéro gratuit 1-800-294-1322, HSBC Securities (USA) Inc. au numéro gratuit 1-866-811-8049 ou J.P. Morgan Securities LLC collect au 212-834-4533.

À propos de Wabtec
Wabtec Corporation (NYSE : WAB) révolutionne la façon dont le monde évolue pour les générations futures. L'entreprise est l'un des principaux fournisseurs mondiaux d'équipements, de systèmes, de solutions numériques et de services à valeur ajoutée pour les secteurs du transport ferroviaire de marchandises et de transit, ainsi que pour les marchés minier, maritime et industriel. Wabtec est un leader de l'industrie ferroviaire depuis plus de 155 ans et a pour ambition de parvenir à un système ferroviaire zéro émission aux États-Unis et dans le monde entier.

MISE EN GARDE CONCERNANT LES DÉCLARATIONS PROSPECTIVES
Ce communiqué de presse contient des déclarations « prospectives » au sens de la section 27A du Securities Act de 1933, tel que modifié, et de la section 21E du Securities Exchange Act de 1934, tel que modifié par le Private Securities Litigation Reform Act de 1995. Toutes les déclarations, autres que les faits historiques, y compris les déclarations concernant l'offre des billets par Wabtec, l'utilisation du produit de celle-ci, le remboursement prévu par Wabtec des billets 2025, la finalisation de l'acquisition d'Inspection Technologies et toute hypothèse sous-tendant tout ce qui précède, sont des déclarations prospectives. Les déclarations prospectives concernent des circonstances et des résultats futurs et d'autres déclarations qui ne sont pas des faits historiques et sont parfois identifiées par les mots « peut », « sera », « devrait », « potentiel », « avoir l'intention », « s'attendre à », « s'efforcer », « rechercher », « anticiper », « estimer », « surestimer », « sous-estimer », « croire », « pourrait », « projeter », « prévoir », « continuer », « cibler » » ou d'autres mots ou expressions similaires. Les déclarations prospectives sont basées sur les plans, estimations et attentes actuels qui sont soumis à des risques, à des incertitudes et à des hypothèses. Si un ou plusieurs de ces risques ou incertitudes se matérialisaient, ou si les hypothèses sous-jacentes s'avéraient incorrectes, les résultats réels pourraient différer sensiblement de ceux indiqués ou anticipés par ces déclarations prospectives. L'inclusion de telles déclarations ne doit pas être considérée comme une indication que ces plans, estimations ou attentes seront réalisés. De plus amples informations sur les facteurs de risque susceptibles d'affecter les performances commerciales et financières de Wabtec sont détaillées de temps à autre dans les rapports de Wabtec déposés auprès de la SEC, notamment le rapport annuel de Wabtec sur le formulaire 10-K, les rapports trimestriels périodiques sur le formulaire 10-Q, les rapports actuels sur le formulaire 8-K et d'autres documents déposés auprès de la SEC. La liste de facteurs importants qui précède n'est pas exhaustive. Wabtec ne peut pas conclure la vente des billets et, si la vente des billets est clôturée, ne peut fournir aucune garantie quant à ses conditions finales. Toutes les déclarations prospectives contenues dans ce communiqué de presse ne sont valables qu'à la date de ce communiqué de presse. Wabtec n'assume aucune obligation de mettre à jour les déclarations prospectives, que ce soit à la suite de nouvelles informations ou de développements, d'événements futurs ou pour toute autre raison, sauf si la loi l'exige. Les lecteurs sont priés de ne pas se fier indûment à aucune de ces déclarations prospectives.